Marco integral SFDR Artículo 8 para un fondo long-only insignia.
Una gestora de renta variable long-only estaba preparando la divulgación de su fondo insignia bajo el Artículo 8 del SFDR. Para ello, la gestora necesitaba articular el proceso de inversión del fondo, incluyendo la identificación y promoción intencional de características ambientales y sociales (E/S), la consideración de los riesgos de sostenibilidad y las prácticas de buena gobernanza, así como los factores ambientales y sociales.
Dado el alto escrutinio de inversores y reguladores sobre los fondos que se divulgan bajo el Artículo 8, la gestora necesitaba un socio experimentado para llevar a cabo una revisión rigurosa de su proceso de inversión y establecer un marco sólido pero a medida que cumpliera con los requisitos del Artículo 8 del SFDR tanto para el fondo insignia como para futuros fondos. Para ello, recurrieron a NPA.
Implementación integral del SFDR
- 01
Evaluación del Estado Actual respecto al Artículo 8
ObjetivoEvaluar si la estrategia de inversión del cliente podía divulgarse adecuadamente bajo el Artículo 8 del SFDR.
ImplementaciónNPA realizó una evaluación a nivel de fondo de las prácticas ESG actuales del cliente y concluyó que la estrategia de inversión podía divulgarse como un fondo Artículo 8. No obstante, NPA identificó que el cliente necesitaba un proceso más sistemático para identificar qué características Ambientales/Sociales promovería el fondo en cada inversión.
- 02
Desarrollo del Marco Artículo 8
ObjetivoEstablecer un marco formal de Integración ESG adaptado al Artículo 8 del SFDR.
ImplementaciónNPA ayudó al cliente a cubrir las brechas identificadas en la evaluación del estado actual mediante el desarrollo de un marco práctico de pre-inversión y engagement, junto con los procesos de recopilación de datos necesarios para alinearse con los requisitos.
- 03
Divulgaciones Pre-Contractuales del Artículo 8
ObjetivoRedactar las divulgaciones pre-contractuales requeridas por el SFDR.
ImplementaciónNPA trabajó con la asesoría legal del cliente para redactar todas las divulgaciones SFDR pertinentes, tanto a nivel de entidad como de fondo, asegurando que reflejaran de forma precisa y transparente el proceso de inversión responsable del cliente y minimizando cualquier riesgo de greenwashing.
- 04
Formación ESG
ObjetivoAsegurar que el equipo de inversión comprenda el Artículo 8 del SFDR y sus responsabilidades ampliadas.
ImplementaciónImpartimos una sesión de formación ESG que guio al equipo de inversión a través del SFDR y del proceso de inversión responsable actualizado del cliente, clarificando responsabilidades y expectativas internas.
- 05
Reporte Periódico del Artículo 8
ObjetivoCompletar el reporte periódico exigido por el Artículo 8 del SFDR.
ImplementaciónNPA creó una plantilla de reporte para recopilar los datos necesarios para el reporte periódico. Posteriormente, NPA recopiló los datos de las participadas del cliente y redactó el informe periódico, que fue revisado y aprobado por la asesoría legal del cliente.
Mediante la implementación de las recomendaciones a medida de NPA, el cliente logró que su fondo insignia se divulgara con éxito bajo el Artículo 8 del SFDR, cumpliendo tanto los requisitos regulatorios como las expectativas de sus inversores.